眺望互联网+普惠消费金融展宏图——中信信托普惠金融服务部

编者按：2013年11月，发展普惠金融首次被正式写入党的决议之中，并作为全面深化改革的内容之一，过去十年，我国普惠金融发展取得历史性成就，多项指标已高于全球平均，在助力全面建成小康社会方面发挥了积极作用。党的二十大锚定以中国式现代化全面推进中华民族伟大复兴，实现高质量发展是中国式现代化的重要特征。山积而高，泽积而长。展望下一个十年，如何着力推动我国普惠金融实现高质量发展，以服务中国式现代化新征程？中国网财经重磅推出《共创普惠金融新十年》特别策划栏目，力邀数名普惠金融前沿人物共话普惠金融发展新十年！

作者：中信信托有限责任公司 普惠金融服务部

2013年党中央将普惠金融写入《关于全面深化改革若干重大问题的决定》，提出扩大金融业对内对外开放，发展普惠金融，鼓励金融创新，丰富金融市场层次和产品。近十年来，从大型金融机构到各类非银行金融机构及民营技术创新平台，在普惠金融的领域共同进行了大量的创新与实践。与此同时，在社会经济领域我国采取了更为积极的政策措施，大幅多环节减税并以多种方式刺激消费，特别是促进广大市民及广阔乡村更加普及的、可持续有效消费，这为消费方向的普惠金融提供了更好的机会。互联网技术发展与应用普及，既为各类金融服务机构提供了创新及建立与运用高效、低成本的普惠消费金融服务平台与工具的坚实基础，也为广大的普通民众提供了获得多快好省的消费金融服务的良好条件。在新经济形势下，互联网普惠消费金融蓬勃开展，日新月异，为社会经济发展与民生改善，为实现全体人民共同富裕，持续不断地做出更大贡献，也将会在不断奋进中迎来鸿远的未来。

消费作为国民经济的三大支柱之一，是国家经济的重要组成部分。不断创新发展打造完善的消费环境和消费体系，让消费市场的健康和持续扩大，稳步提高人民生活水平，才可确保生产与市场的正常循环，实现经济高质量、有效益的发展，提高、推动国家整体实力的不断提升，这也是践行党中央全面建设社会主义现代化国家，以人民为中心的发展思想，坚持把实现人民对美好生活的向往作为现代化建设的出发点和落脚点所在。

作为为经济提供资金血液的金融之于消费必定也有着不可或缺的意义和影响，并起到日益扩大的重大作用。从全国住户消费性贷款(不含房贷)余额规模上看，这一指标值已经从2012年的2.47万亿元，上升到2022年末的余额17.25万亿元，年复合增长率高达19.6%；而同期的金融机构人民币各项贷款余额的年复合增长率仅为9.1%。由此可见消费金融规模提升迅猛，需求预期也将快速高涨。消费金融可满足消费者资金融通的需要，有效扩充了消费资金供给来源与安排方式，不但有助于消费能力的提升和需求的实现，还可起到适度刺激需求的作用，并推动消费领域向更广阔的场景扩展。

多年以来，尽管消费金融在助力消费上起到重大作用，但面对广大的城市中低收入职工、乡镇低收入居民、初入职场的青年和成年学生等，收入较为低下，即时支付刚性约束重重，信用记录、担保能力有限，不达一般金融服务门槛。但这个群体往往是恩格尔系数最高的，其扩大与升级消费的需求弹性最大。

面对这种困境和挑战，在传统金融基础上，将普惠金融直接与消费结合所创立的普惠消费金融应运而生。普惠消费金融立足于可得机会平等要求和商业可持续原则，以可负担的成本为有消费融资服务需求的群体提供适当、有效的金融服务，即通过银行、持牌消费金融公司、互联网平台等泛金融机构与场所，向广大的普通消费者提供消费贷款模式的现代化、标准化、可持续的金融服务。这类普惠消费金融服务的理念与目标包括：(1)不但是所有的普通消费群体，而且在所有需要融资的时间和地点，都能够得到覆盖，可得性强；(2)通过技术创新、平台化，实现集合规模经济效益，让触达服务对象和覆盖风险成本具有惠及性；(3)服务起始与流程处理具有便捷性，做到标准化与个性化共存；(4)从商业角度上应具备可持续发展并推广的包容性特点，以可负担得起的成本让更多获得者享有可负担的融资服务；(5)从消费者角度上有效保障消费者权益。

普惠消费金融的目标和理念，必然给促进社会消费带来巨大的作用，为提升民众生活水平提供更多支撑。但正是“多、快、好、省”要全方面同时兼顾的要求与目标，给普惠消费金融带来诸多的挑战。这种挑战，一方面来自于其金融服务对象方面的特性：(1)普通消费者群体庞大，分散，个体差异性大，金融知识与技术缺乏；(2)正常收入中低下，且不稳定；(3)信用记录往往缺失，甚至是征信白户，自有财产担保能力有限，传统资信评估、风控模型会将其拒之门外；(4)融资成本承受能力低且敏感。另一方面，这种挑战来自于金融服务主体业务标准要求与约束：(1)面对分散的普通民众，金融服务设施规模经济效益低，单一获客成本高，单笔授信额度小额分散，融资期限较快较短；(2)信用风险大，评估困难，消费自身不直接产生经济效益，没有融资自益性，财产担保措施有限，违约执行困难；(3)动态监管维护成本高；(4)客户动态信息不足，获取困难等等。

普惠消费金融志向远大，然而崇高的攀登目标之下，山峦叠起，重重险阻。何以攀高峰？唯有互联网！互联网不只是一张张网，更是一条条路，一座座桥，一级级阶梯，让信息流畅通无阻，让人流、物流、资金流奔腾、汇聚、循环，走向大江南北，来到重山之中、河川岸边的普通大众之间，没有偏见，没有预设，没有门槛，唯有持续的聆听、沟通、传播和助力。互联网，推动了金融科技进步，促进了金融开放与发展，成就了日益繁荣昌盛的金融大家庭。互联网更是以其特性与优势，与普惠金融产生了最大的契合，与普惠消费金融产生了无与伦比的大交汇。

首先，得益于党和政府的高度重视和大力推进电信基础设施建设，我国互联网已全面有效覆盖全国各地(2022年，我国网民规模已达10. 7亿，互联网普及率达75.6%)，就使得基于互联网为平台与渠道的普惠金融服务可以做到最大程度覆盖全国区域，能下沉到最基层、渗透到消费末梢，能够解决未能被传统金融体系覆盖或覆盖不足的长尾群体服务需求。

其次，基于互联网技术与模式构建的创新平台正在零售、旅游、医疗、教育、租赁、娱乐等越来越多互联网融合业务领域产生颠覆性影响，已经成为多个细分领域的中坚力量。这种与消费服务有机结合的互联网+平台，不但是商品销售与服务展示的平台，而且是更多普通大众汇集的平台，是信息流、物流、资金流汇合的平台，是可基于“长尾理论”让消费的供需双方、合作的金融服务机构等参与各方以可负担、可得、可行的方式与“价廉物美”的条件享有集合规模经济效果与效益的平台。

第三，在不断创新科技背景下，互联网、大数据、人工智能持续发展，与消费金融紧密结合，可形成更精准、更科学的业务处理和风险控制体系。通过互联网运用智能决策业务系统，形成更快捷、更便利的小额消费借贷在线申请、在线客户身份识别验证、在线获取客户信息及关联大数据、在线评估、在线审批、快速放款、线上偿还、动态跟踪客户贷后信息的体系，提供纯信用、低抵押或无抵押、全线上处理的消费融资工具，满足普通消费者借贷的便捷、短期、小额、频繁、灵活多样及低成本要求。

最终，得益于上述互联网给普惠消费金融带来的好处，消费金融服务场景从传统的高客单价、低频次的房、车等消费场景，逐渐向低客单价、高频次场景拓展，对广大的普通消费者可触达性得到不断延伸，使得优秀的金融服务机构，可以通过创新的技术与模式，更广泛、更高效且可持续性提供“多、快、好、省”的普惠消费金融服务，并可同时开展以普惠消费金融贷款为基础债权资产的再融资业务等。

当前新经济形势下中央经济工作会议提出着力扩大内需，把恢复和扩大消费摆在优先位置，要求增强消费能力，改善消费条件，创新消费场景。要把恢复和扩大消费作为扩大内需的政策重点，恢复和扩大消费要以改善预期为重要前提，重点激活服务消费，推动零售、旅游、餐饮、交通、住宿、文化、娱乐等行业快速恢复，恢复消费市场的人气，激活商品消费，带动消费市场的复苏，要以改革创新激活潜在消费需求。当前，要破解三年疫情造成的经济下滑影响及消费预期低迷的矛盾，既要增强居民收入预期，更要提高其即时消费支付能力，普惠消费金融此时可堪当大任，稳固而发达的互联网也必定为此提供强大的助力。互联网+普惠消费金融正在奔腾前行，志存高远，未来风光必定无限好。